Op 14 februari 2012 onderzocht de Raad van Bestuur van BNP Paribas, onder het voorzitterschap van Baudouin Prot, de resultaten van de groep voor het vierde kwartaal en stelde de rekeningen voor het jaar 2011 vast.
(1) Onder voorbehoud van goedkeuring door de AV, zonder coupon na 30 mei 2012, uitbetaling in contanten of in nieuwe aandelen op 26
juni 2012
(2) Bron: Thomson Reuters.
(3) Bron: Dealogic.
EEN NETTOWINST – AANDEEL VAN DE GROEP VAN 6 MILJARD EURO, ONDANKS DE WAARDEVERMINDERING MET 75% OP GRIEKS STAATSPAPIER, BEVESTIGT
DE DEGELIJKHEID VAN HET MODEL VAN BNP PARIBAS
2011 werd in het tweede semester gekenmerkt door de beslissing van de Europese overheid om de schuld van Griekenland niet volledig te dekken, de staatsschuldencrisis van een aantal landen van de eurozone, de daling van de aandelenmarkten en de spanningen op de liquiditeit en de herfinanciering, evenals de versterking van de solvabiliteitsvereisten door de Europese Bankautoriteit (EBA). In die context provisioneerde de groep zijn blootstelling op Grieks staatspapier ten belope van 75%, en heeft zijn uitstaande schulden aan overheden sterk teruggeschroefd (-28%) met een verlies van -872 miljoen euro tot gevolg. Hij verminderde tevens zijn financieringsbehoeften op middellange en lange termijn in dollar (-53 miljard dollar) en verhoogde zijn schuldemissies op middellange en lange termijn (43 miljard euro tegen de vooropgestelde 35 miljard). Ten slotte stelde de groep een plan op punt voor de aanpassing van zijn balansgrootte en zijn activiteiten met de bedoeling tegen eind 2012 +100 basispunten op de Common Equity Tier 1-ratio vrij te maken. Een derde is nu al gerealiseerd.
In die uitzonderlijke context boekte de groep een nettobankresultaat van 42.384 miljoen euro1, een daling met -3,4% in vergelijking met 2010. De beheerskosten bedragen 26.116 miljoen euro (-1,5%)2 en het brutobedrijfsresultaat daalt met 6,3% tot 16.268 miljoen euro. Door de provisionering van het Griekse staatspapier (-3.241 miljoen euro) stijgt de kostprijs van het risico met 41,5% tot 6.797 miljoen euro. Zonder dat effect zouden we een daling noteren met 25,9% tot 3.556 miljoen euro. Na impact van de waardevermindering van de Griekse staatseffecten op de verzekeringspartnerships (-213 miljoen euro) noteert het resultaat vóór belastingen een daling van 25,9% tot 9.651 miljoen euro. Na belastingen op de winst (-2.757 miljoen euro) en de minderheidsbelangen (-844 miljoen euro) bedraagt het nettoresultaat aandeel van de groep 6.050 miljoen euro, een daling met 22,9% in vergelijking met 2010.
Ondanks deze uitzonderlijk moeilijke omgeving bevestigt de groep zijn kunde op het vlak van integratie. Door de geslaagde toenadering van de entiteiten van BNP Paribas Fortis en BGL BNP Paribas met die van de groep dankzij de mobilisatie van de teams in alle regio’s en segmenten, werd voor 1.127 miljoen euro aan synergieën gerealiseerd vanaf 2011, een niveau dat niet ver af
ligt van het doel van 1.200 miljoen euro dat voor 2012 was vooropgesteld. Een extra 300 miljoen euro per jaar vanaf 2012 zal het totale bedrag van de synergieën op 1.500 miljoen euro brengen, tegenover een oorspronkelijk voorziene 900 miljoen euro. De overeenkomstige residuele herstructureringskosten zullen 300 miljoen euro bedragen in 2012.
De rendabiliteit van het eigen vermogen bedraagt 8,8%, tegenover 12,3% in 2010.
De nettowinst per aandeel bedraagt 4,82 euro, tegenover 6,33 euro in 2010. Het nettoactief per aandeel is met zijn 58,2 euro 5,0% gestegen tegenover 2010. Het staat 35,7% hoger dan in 2006, het laatste jaar vóór de crisis. Zo staat het model van BNP Paribas garant voor een degelijke groei van de waarde van de nettoactiva per aandeel doorheen de hele cyclus.
De Raad van Bestuur zal aan de algemene aandeelhoudersvergadering voorstellen een dividend uit te keren van 1,20 euro per aandeel, ofwel een uitkeringspercentage van 25,1%, naar keuze uit te keren in contanten of in aandelen3. Deze verdeling van het resultaat maakt het mogelijk ten minste driekwart van de winst te herinvesteren in de onderneming om de groei van het eigen vermogen voort te zetten en ervoor te zorgen dat de groep zijn klanten kan blijven financieren.
In het vierde kwartaal van 2011, in een context die werd gekenmerkt door de aanvullende waardevermindering op Grieks staatspapier met 75%, de heel moeilijke marktsituatie en de verkoop van overheidseffecten, bedroeg het nettobankresultaat van de groep 9.686 miljoen euro, een daling met 6,1% in vergelijking met het vierde kwartaal van 2010, en de beheerskosten dalen met 3,0% tot 6.678 miljoen euro. Deze ontwikkelingen omvatten eenmalige elementen in CIB en de “Andere activiteiten” (zie verder) die een netto-effect hebben van EUR -120 M op het nettobankresultaat en EUR -28 M op de beheerskosten. Exclusief provisionering van het Griekse staatspapier (-567 miljoen euro) daalt de kostprijs van het risico met 18,2% (+30,6% inclusief dat effect). Het nettoresultaat – aandeel van de groep sluit af op 765 miljoen euro, een daling met 50,6% tegenover dezelfde periode een jaar eerder.
1) De uitzonderlijke elementen van het nettobankresultaat komen samen op ongeveer 35 miljoen euro: verliezen op de verkoop van overheidseffecten (-872 miljoen euro), verliezen op de verkoop van kredieten (-152 miljoen euro), waardevermindering van de participatie in AXA (-299 miljoen euro), herwaardering van de eigen schuld (+1.190 miljoen euro), uitzonderlijke terugnemingen voor PPA van Fortis (+168 miljoen euro).
2) De uitzonderlijke elementen van de beheerskosten komen samen op ongeveer 14 miljoen euro: kostprijs van het aanpassingsplan (-239 miljoen euro), terugboeking van een provisie voor geschillen (+253 miljoen euro).
Persbericht “BNP Paribas Groepsresultaten per 31 December 2011″
View the slides of the presentation (in het Engels)
View the consolidated Financial Statements (unaudited) (in het Engels)
View the slides of Financial Stability Board (in het Engels)
View the Pilar 3 (in het Engels)
View the Quarterly Series (in het Engels)
Perscontacten:
Antoine Sire
Tel: + 33 1 40 14 21 06
antoine.sire@bnpparibas.com
Carine Lauru
Tel: + 33 1 42 98 13 36
carine.lauru@bnpparibas.com
Isabelle Wolff
Tel : +33(0)1 57 43 89 26
isabelle.wolff@bnpparibas.com
